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INHALTSVERZEICHNIS

ABBILDUNGSVERZEICHNIS   II

ABK  ÜRZUNGS-/SYMBOLVERZEICHNIS.  III

A.  Motivation  1

B.  Grundlagen der adversen Selektion  1

I.  Merkmale der adversen Selektion.  1

II.  Folgen der adversen Selektion.  2

III.  Grundmodell von Rothschild und Stiglitz.  3

1.  Symmetrische Informationsverteilung.  3

2.  Asymmetrische Informationsverteilung.  4

C.  Lösungsansätze in der Theorie  6

I.  Staatliche Regulierung.  6

1.  Staatliche Vollversicherung  6

2.  Staatliche Basisversorgung und private  

Zusatzversicherung   6

3.  Freiwillige staatliche Vollversicherung und  

opting  out  7

II.  Risk Adjustment.  7

1.  Merkmale des Risk Adjustments.  7

2.  Bewertung des Risk Adjustments.  9

D.  Lösungsansätze in der Praxis  10

I.  Deutschland  10

1.  Merkmale des RSA.  10

2.  Beurteilung  11

II.  Schweiz  12

1.  Merkmale des Krankenversicherungssystems  12

2.  Beurteilung  13

II.  USA.  13

1.  Merkmale des Krankenversicherungssystems  13

2.  Beurteilung  14

E.  Schlussfolgerungen, Ausblick  14

LITERATURVERZEICHNIS   15

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ABBILDUNGSVERZEICHNIS   

Abb.  1: Separierendes und Pooling-Gleichgewicht  

Abb.  2: Existenz eines Gleichgewichts  

Abb.  3: Staatliche Basisversorgung und private Zusatzversicherung  

Abb.  4: Freiwillige staatliche Vollversicherung und opting out  

Abb.  5: Risk Adjustment Modell A.  

Abb  6: Risk Adjustment Modell B  

Abb. Abbildung bspw. beispielsweise bzw. beziehungsweise d.h. das heißt GKV Gesetzliche Krankenversicherung GRPG Gesellschaft für Recht und Politik im Gesundheitswesen HMO Health Maintenance Organization i.d.R. in der Regel Jh. Jahrhundert KVG Krankenversicherungsgesetz PPO Preffered Provider Organisation RSA Risikostrukturausgleich S. Seite vgl. vergleiche z.B. zum Beispiel

A. Motivation

Der Markt für Krankenversicherungen ist gekennzeichnet durch adverse Selektion, die durch eine asymmetrische Informationsverteilung zwischen Anbietern und Nachfragern von Leistungen entsteht und im extremsten Fall zu Marktversagen führen kann (Schulenburg & Greiner, 2000; Wynand & Ellis, 2000). Aufgrund des deutlichen Anstiegs der Ausgaben für Gesundheit am Bruttosozialprodukt in allen westlichen Industrieländern in den letzten vier Jahrzehnten (Breyer & Zweifel, 1999), kommen der adversen Selektion sowie den Lösungsansätzen zu deren Reduzierung heute eine gestiegene Bedeutung zu. Dies wird nicht zuletzt durch die Verleihung des Nobelpreises für Wirtschaft im Jahr 2001 an die Wissenschaftler Akerlof, Spence und Stiglitz deutlich, die für ihre Analyse der Märkte mit asymmetrischer Information ausgezeichnet wurden (Bundesministerium für Wirtschaft und Arbeit, 2001; Emons, 2001).

Die vorliegende Arbeit liefert einleitend grundlegende Informationen über adverse Selektion, deren Merkmale sowie deren Folgen. Wesentliche Erkenntnisse hinsichtlich Existenz und Gestalt von Gleichgewichten auf Versicherungsmärkten unter asymmetrischer Informationsverteilung gehen auf Rothschild und Stiglitz (1976) zurück. Im weiteren Verlauf dieser Arbeit erfolgt zunächst die Beschreibung der in der Theorie aufgeführten Lösungsansätze der adversen Selektion. Die staatliche Regulierung in Form einer obligatorischen staatlichen Vollversicherung, einer staatlichen Basisversicherung in Verbindung mit einer privaten Zusatzversicherung oder einer freiwilligen staatlichen Vollversicherung sind in der Theorie diskutierte Lösungsansätze. Ein weiterer Lösungsansatz stellt das Risk A djustment dar. Die in der Praxis existierenden Lösungsansätze werden entsprechend ihrer Anwendung nationenweise betrachtet. Der Umfang der vorliegenden Arbeit begrenzt die Betrachtung auf einzelne ausgewählte Nationen. Der Fokus ist dabei auf den in Deutsch-land eingeführten Risikostrukturausgleich (RSA) gerichtet. Die aufgeführten Lösungsansätze werden jeweils hinsichtlich ihrer Wirksamkeit gegen die Mechanismen der adversen Selektion einer kritischen Beurteilung unterzogen. Daraus resultierende Folgerungen und ein Blick in die Zukunft bilden den Schluss dieser Seminararbeit.

B. Grundlagen der adversen Selektion I. Merkmale der adversen Selektion

Adverse Selektion auf dem Versicherungsmarkt ¹ , in der Literatur auch mit dem Synonym Anti- oder Risikoselektion bezeichnet, tritt auf, wenn gute und schlechte Risiken, d.h. Personen mit einem niedrigen und mit einem hohen Erwartungsschaden in einer Tarif- bzw.

¹ Adverse Selektion tritt nicht ausschließlich auf Versicherungsmärkten, die im Rahmen dieser Arbeit be-

trachtet werden, auf. Äquivalente Probleme ergeben sich bspw. auch auf dem Arbeitsmarkt und dem Ge-

brauchtwagenmarkt.

Risikogruppe zusammen gefasst werden (Schulenburg & Greiner, 2000). Dies erfolgt auf-grund vorliegender asymmetrischer Informationen, da der Versicherer zwischen guten und schlechten Risiken nicht unterscheiden kann. Es handelt sich hierbei um sogenannte „hidden i nformation“, ein Grundtyp von asymmetrischer Information, der vorliegt, wenn sich das Informationsdefizit des Prinzipals auf die Ausprägung eines exogen gegebenen Merkmals bezieht, welches durch den Agenten nicht beeinflussbar ist wohl aber die Ergebnisse seines Handelns beeinflusst (Richter, 1995). Der Versicherungsnehmer kennt ganz offensichtlich sein Schadensrisiko besser als die Versicherung, die lediglich in der Lage ist einzelne Risikomerkmale zu ermitteln; eine exakte Risikoklassifizierung ist jedoch nicht zu realisieren. Damit zahlen aber nun sowohl Versicherungsnehmer mit hohem Erwartungsschaden sowie Versicherungsnehmer mit niedrigem Erwartungsschaden einen einheitlichen Prämiensatz. Dies hat zur Folge, dass in Relation zu ihrem Anteil an der Gesamtheit der Versicherungsnachfrager die Versicherungsnehmer mit größerem Risiko überproportional in den Versicherungsbeständen vertreten sind. Dadurch entstehen bei gesamtgesellschaftlicher Betrachtung Wohlfahrtsverluste, da die guten Risiken die Versicherung in e inem zu geringen Umfang beanspruchen, die schlechten Risiken hingegen die Versicherung zu stark beanspruchen.

II. Folgen der adversen Selektion

Bei gleichen Tarifen für alle Versicherungsnehmer werden die guten Risiken auf den Versicherungsschutz verzichten, da für diese Personengruppe das Verhältnis von zu zahlender Prämie und erwarteten Krankheitskosten ungünstig ist (Breyer & Zweifel, 1999). Dadurch steigt der Bestand der schlechten Risiken und die Versicherung muss daraus resultierend entweder Verluste realisieren oder die Prämie erhöhen, was wiederum die Wettbewerbsfähigkeit einschränkt. Bei Erhöhung der Prämie wird der Versicherungsschutz für die Gruppe der nur geringfügig schlechten Risiken unattraktiv, so dass diese ebenfalls fortbleiben. Der beschriebene Prozess, der in der Literatur auch als Todesspirale der adversen Selektion bezeichnet wird, setzt sich so lange fort, bis im Gleichgewicht nur noch die schlechtesten Risiken im Versicherungspool verbleiben, so dass die Versicherung bei realistischer Prämienfestsetzung nicht mehr überlebensfähig ist (Cutler & Reber, 1998; Folland, Goodman & Stano, 2001).

Das Problem des durch adverse Selektion bedingten Marktversagens geht zurück auf das sogenannte Zitronenprinzip von Akerlof (1970), der den Einfluss asymmetrischer Information auf die Funktionsfähigkeit des Marktmechanismus in dem Aufsatz „The Market for Lemmons“ als einer der ersten herausarbeitet. Anhand des Gebrauchtwagenmarktes zeigt Akerlof, wie schlechte Fahrzeuge bedingt durch asymmetrische Informationsverteilung hinsichtlich der Qualität der Fahrzeuge die guten immer mehr verdrängen. Daraus schließt